Готовый перевод Financial Titan / Финансовый Титан: Глава 21. Доходность взрывается

Участники группы были вне себя от восторга: за последние три дня этой недели они продолжали срывать куш и грести деньги лопатой. График «три дня – две планки и одна большая бычья свеча» заставлял их кошельки пухнуть на глазах.

После закрытия торгов Лу Мин составил и отправил итоговое резюме дня:

«Сегодняшний интрадей-график испорчен. Я больше не верю, что завтра мы увидим переход из второй в третью планку. Кукловод поступил подло: сегодняшним нырком он спровоцировал продажи в убыток и сам занялся внутридневным трейдингом, фактически сожрав больше половины ожидаемого завтрашнего роста».

«В текущей основной волне сектора брокерских услуг во втором полугодии, кроме CITIC Securities, Гуанда Секьюритиз и Чжаошан Секьюритиз, все остальные – мусорные акции. Гуанда и Чжаошан тоже ослабли: Гуанда слабее всех, Чжаошан чуть лучше, но обе сегодня провалили вторую планку подряд. Только CITIC Securities смог закрыть вторую планку, но и его динамика сегодня была слабой. Завтра забираем премию и уходим».

«Почему я сегодня решился на покупку на лоях? Потому что этот инструмент сейчас самый сильный в секторе брокеров с самым большим объемом торгов. Если нужно работать, то только с лидером. Если даже CITIC загнется, остальные мусорные акции сдохнут еще быстрее».

Лу Мин также скинул в группу скриншот своих сегодняшних операций.

Объект инвестирования: CITIC Securities (600030)

Количество акций: 609 300.

Средняя цена сделки: 30,17 юаня.

Текущая рыночная цена: 32,75 юаня.

Рыночная стоимость позиции: 19,95 миллиона юаней.

Прибыль за день: +3,15 миллиона юаней (+18,8%)

Плавающая прибыль: +4,15 миллиона юаней (+29,13%)

— 6666, доходность Первого Брата просто взрывается!

— Впервые интрадей-прибыль превысила три миллиона.

— За день заработать на квартиру – это нормально вообще?

— Первый Брат окончательно вошел в режим берсерка!

— Я тоже перевалил за миллион, ха-ха! И подумать не мог, что однажды стану миллионером на рынке А.

— У нас тут теперь средний капитал на человека – миллион.

— Мощь!

— Первый Брат – определенно мой счастливый билет в жизни.

— Получается, суммарный капитал нашей группы уже превысил 200 миллионов юаней? Круто, круто, круто!

— Все в ударе!

— С тех пор как я пошел за Первым Братом, почти каждый день верхний лимит и жирный кусок прибыли. Будто во сне живу.

— Первый Брат – бог навеки!

…

На следующий день, в четверг, 18 декабря.

Сегодня сектор брокерских услуг открылся с гэпом вниз. Чжаошан Секьюритиз открылся глубоко в минусе, Гуанда Секьюритиз тоже выглядела слабой. Из «большой тройки» только CITIC Securities смотрелся чуть лучше с гэпом вниз в один процент. Остальные мусорные акции сектора вообще не внушали доверия – весь сектор на открытии просел на три процента.

Лу Мин не стал продавать сразу. Он ждал локального рывка вверх – бычьей ловушки. Кукловоду, чтобы выйти, нужно было сделать финт ушами и заманить хомяков в замок.

После открытия «большая тройка» брокеров попыталась выйти в зеленую зону. Набежало немало народу. Как только CITIC Securities в 09:33 поднялся примерно на 0,3% выше нуля, Лу Мин без колебаний нажал на кнопку бегства с рынка.

На этом уровне он почти не получил премии, по сути, просто зафиксировав вчерашнюю прибыль от покупки на лоях.

«Полная ликвидация», – отправил он сообщение из трех слов в группу. Едва график коснулся зеленой зоны, как тут же развернулся и нырнул в красную. Увидев это, все участники группы одновременно нажали на «экстренный сброс».

Эта волна резкого падения утащила цену на три с лишним процента вниз, но желающих купить на дне все еще хватало. Через десять минут цена снова вышла в плюс и в какой-то момент даже выросла на 1,5%.

Объем торгов по CITIC Securities был запредельным, волатильность зашкаливала.

По сравнению с ним, большинство других брокеров не показали даже символического отскока, с самого открытия медленно сползая вниз.

Кто-то покупал дно в CITIC, а кто-то насторожился. Весь сектор брокерских услуг хромал на обе ноги, и то, что CITIC удерживался против тренда в зеленой зоне, уже само по себе было тревожным сигналом.

И действительно: лидер не выдержал и снова пошел на дамп.

Тем, кто ловил дно в CITIC, еще повезло, а вот инвесторы в других брокерских акциях сегодня «закончились» – некоторые бумаги уже упали на нижний лимит.

Впрочем, Лу Мин, выйдя из позиции, перестал следить за сектором. Он дал свой прогноз еще вчера и сегодня утром ушел решительно, не раздумывая, сохранив вчерашнюю прибыль и не пытаясь выжать лишнюю премию.

Теперь он искал возможность для краткосрочного арбитража и действительно нашел ее.

Около десяти утра, покинув CITIC, Лу Мин обратил внимание на Dalian Heavy Industry (002204) и наблюдал за ней до самого открытия дневной сессии.

Ему хватило меньше минуты, чтобы вспомнить историю этой бумаги. Она вела себя как «старый монстр», но не из-за масштабов роста в этом году, а из-за специфической ситуации: мажоритарий, чьи активы не достигли целевых показателей после вливания в компанию, должен был выплатить компенсацию другим акционерам акциями.

Из-за недобора прибыли планировалось на каждые 10 акций выдать по 8,2 акции компенсации всем, кроме мажоритария. Датой фиксации реестра было 25 июля, акции должны были поступить на счета 28 июля, а на следующий день – выйти в торги.

Инвесторы, купившие 25 июля, могли получить 82% прибыли к 29 июля. Но 28 июля бумага открылась нижней планкой без зазора и выдала серию таких лимитов, случился мгновенный обвал на 40 с лишним процентов. Участники арбитража были в шоке: наблюдая, как жирный кусок прибыли тает на глазах, они чувствовали лишь бессилие и горечь.

После обвала бумага до сегодняшнего дня стояла в боковике, наотрез отказываясь пробивать уровни. Любые попытки были ложными, цена тут же падала обратно. Многие инвесторы, не выдержав ожидания, уходили, осыпая компанию проклятиями.

Сегодняшний интрадей-график Dalian Heavy Industry совершенно не зависел от широкого рынка. Индекс сегодня сильно лихорадило в боковике из-за попыток пробить сопротивление на максимумах, среди инвесторов царили разногласия.

Но эта акция шла уверенно, как старый пес: ровно вдоль линии средней цены с ростом в один процент. Стоило цене коснуться средней – ее тут же выкупали. Не давали ни упасть, ни вырасти.

Очевидный контроль над фри-флоутом.

Вчерашний объем торгов по этой бумаге не дотянул и до 200 миллионов юаней. А ведь у ребят из группы в сумме уже было больше 200 миллионов.

Наконец, в 13:25 в Dalian Heavy Industry внезапно зашли крупные деньги, начался всплеск объема. Это был еще не капитал Лу Мина. Но, увидев это, в 13:29 он выставил два ордера на покупку в планку, и его почти 20 миллионов юаней мгновенно закинули цену еще на два процента вверх.

Сразу после покупки он отправил сообщение в группу:

«Вошел в эту бумагу. Зашли крупные игроки, делаем перехват. Инициация пампа „небесной пушкой“ на полную позицию, цена входа – 12,21 юаня».

Участники группы, увидев сигнал, тут же бросились в атаку, один за другим вливая средства на полную позицию.

— Вперед! Вперед! Вперед!

— Поджигай!

— Ва-банк! Ва-банк!!

— Вот это драйв! Всегда на полную, всегда безумный азарт!

Местный кукловод просто опешил: внезапно хлынули сотни миллионов юаней, агрессивно выкупая всё подряд. Интрадей-график без единого отката рванул вверх, и всего за три минуты цена ударилась в верхний лимит.

Чуть больше ста миллионов юаней хватило, чтобы закрыть лимит, при этом многие ребята из группы даже не успели войти. Общий капитал группы перевалил за 200 миллионов, и все привыкли работать на полную – никаких «позиций на двадцать процентов», только Маньцан. Теперь все слепо доверяли Лу Мину.

Если работать – то на всё.

Кукловод в этой бумаге оказался не из сильных. Во время ралли он пытался устроить дамп, выбросил за 20 минут товара на 70–80 миллионов, но, черт возьми, весь этот объем был мгновенно поглощен прямо на планке.

Те из группы, кто не успел прочитать сообщение вовремя, выставили еще 20 миллионов юаней в очередь на лимите.

Увидев такой объем на лимите, кукловод пошел на попятную. Эмоции на рынке накалились, «небесная пушка» Лу Мина привлекла внимание других игроков и охотников за планками. Очередь на покупку росла, а заявок на продажу становилось всё меньше.

Когда объем на лимите перевалил за 200 миллионов, кукловод около 14:05 попробовал скинуть еще десять миллионов, но это не вызвало паники и не заставило людей отменять ордера.

Планку было не пробить.

Кукловод в ярости думал: «Твою мать, заигрался! Меня что, самого высадили из поезда?»

У денег есть память. Многие помнили, что Dalian Heavy Industry – это арбитражная бумага.

К тому же на графике было видно: после закрытия лимита на следующий день почти всегда была премия. Это правило еще никого не подводило. Добавьте к этому полную независимость от падающего индекса, и станет ясно, почему сегодня закрытие лимита привлекло столько спекулянтов со стороны, готовых подхватить эстафету ради быстрой прибыли.

Цена закрытия составила 13 юаней – верхний лимит. Объем торгов за день удвоился и достиг 500 миллионов юаней, хотя вчера не дотягивал и до 200 миллионов.

Фактически весь этот избыточный объем создали Лу Мин и его последователи, спутавшие карты кукловоду. Вот она – важность наличия верной команды, когда собственного капитала недостаточно.

Объект инвестирования: Dalian Heavy Industry (002204)

Количество акций: 16 371 лот.

Средняя цена сделки: 12,21 юаня.

Текущая рыночная цена: 13,00 юаней.

Рыночная стоимость позиции: 21,28 миллиона юаней.

Прибыль за день: +1,29 миллиона юаней (+6,47%)

Плавающая прибыль: +1,29 миллиона юаней (+6,47%)

http://tl.rulate.ru/book/175288/14980882